Kelly Criterion

In de kansrekening, de Kelly criterium, of strategie of Kelly Kelly formule of aflevering van Kelly, het is een formule gebruikt om de optimale omvang van de hoofdstad te bepalen om te investeren in een weddenschap.

In de meeste van de scenario's van het spel en enkele investering scenario, zal aanzienlijk beter dan alle andere strategie op de lange termijn de Kelly strategie.

De theorie werd verkondigd door John Larry Kelly, Jr. in 1956 de Bell System Technical Journal. Edward Thorp aangetoond dat het praktische gebruik van de formule in een artikel in 1961 voor de American Mathematical Society en later in zijn boek Beat the Dealer.

Hoewel de strategie van Kelly belooft beter te doen dan elke andere strategie, hebben sommige economen gevochten krachtig tegen. Het alternatief is de gebruikelijke hulpprogramma theorie zegt dat weddenschappen moeten worden gedimensioneerd teneinde de verwachte waarde van de resultaten te optimaliseren.

Zelfs voorstanders meestal stellen dat het aandeel van Kelly moet worden opgesplitst om een ​​aantal praktische redenen, zoals de volatiliteit te beperken. Het is essentieel om het criterium van Kelly gebruiken perfect weet dat de waarschijnlijkheid van optreden van een gebeurtenis.

Verklaring

Voor eenvoudige weddenschappen met twee mogelijke uitkomsten, die het verlies van de gehele som en één winnen van de inzet vermenigvuldigd met een waarde omvat, kan de Kelly formule worden geschreven:

waarbij:


  • f * is de fractie van de financiële middelen in te zetten;
  • b is het netto voordeel ontvangen van de weddenschap. Voor een bedrag van € b winnen in aanvulling op '€ ingezet.
  • p is de kans op het winnen;
  • q is de waarschijnlijkheid van verlies, gelijk aan 2 weddenschappen aan 1 zijn - p.


Als bijvoorbeeld een inzet heeft een 60% kans ,, maar de bettor ontvangt voordelen van 1-tot-1 op elke inzet, dan punter moeten 20% in elk geval inzet, teneinde te maximaliseren zijn lange-termijn kapitaal.

Merk op hoe, in het geval van unitaire voordeel, de fractie van het kapitaal aan inzet is groter dan 0 alleen wanneer de kans om te winnen groter zijn dan 50%.

(0)
(0)
Commentaren - 0
Geen reacties

Voeg een Commentaar

smile smile smile smile smile smile smile smile
smile smile smile smile smile smile smile smile
smile smile smile smile smile smile smile smile
smile smile smile smile
Tekens over: 3000
captcha